Anthropic praat met Nscale over tweede deal van 45 miljard

Anthropic staat op het punt om opnieuw voor ongeveer 45 miljard dollar aan rekenkracht in te kopen bij Nscale. Dat meldde Bloomberg op maandag 19 oktober, op basis van ingewijden. Het zou de tweede deal van die omvang tussen beide bedrijven zijn in nog geen twee maanden. Getekend is er nog niets: volgens Bloomberg lopen de gesprekken nog en kunnen details veranderen. Woordvoerders van Anthropic en Nscale wilden niet reageren.

Een tweede gebouw in West Virginia

De nieuwe afspraak gaat over een tweede gebouw op Monarch, de datacentercampus van Nscale in West Virginia. Dat gebouw moet 460 megawatt aan rekencapaciteit leveren en draait op Vera Rubin, de volgende generatie AI-chips van Nvidia. Reuters, dat het nieuws van Bloomberg overnam, schrijft verder dat Anthropic een recht van eerste weigering heeft op het derde gebouw dat op de campus gepland staat.

In augustus sloot Anthropic al een eerste contract om voor 45 miljard dollar cloudcapaciteit te huren op dezelfde campus. Volgens het prospectus voor de beursgang van Nscale zijn de infrastructuurafspraken met Anthropic samen tot ongeveer 44,6 miljard dollar waard. Yahoo Finance meldt dat de nieuwe overeenkomst al binnen enkele dagen rond kan zijn.

Nscale zoekt houvast na vertrek Microsoft

Voor Nscale komt het nieuws op een gunstig moment. Kort geleden trok Microsoft zich terug als hoofdhuurder van een groot datacenter van Nscale in Essex, omdat vertraging bij de stroomaansluiting de oplevering naar de jaren dertig had geschoven. In zijn prospectus noemt Nscale Microsoft en Anthropic als belangrijkste klanten. De totale contractwaarde van het bedrijf groeide volgens Reuters in tweeënhalf jaar van 100 miljoen naar ruim 103 miljard dollar.

Nscale wil naar de beurs tegen een waardering van zo’n 30 miljard dollar, en Bloomberg meldde op 18 oktober dat beleggers daar weerstand tegen bieden. Die onrust staat niet op zichzelf. Vorige week zakten de aandelen van CoreWeave door zorgen over een schuldenlast van 50 miljard dollar, wat volgens Reuters bijdroeg aan een wereldwijde verkoopgolf in AI-aandelen. Eerder schreven we al over de financieringsronde die Nscale vlak voor zijn beursgang zocht.

Anthropic blijft inkopen

Anthropic sloot het afgelopen jaar een lange reeks grote compute-deals, zoals de afspraak met Lambda en onlangs een eerste Canadees datacenter in Nova Scotia. TechCrunch wijst erop dat een deel van de investeerders zich afvraagt of AI-bedrijven niet te veel uitgeven aan rekenkracht voor te weinig winst. Ook Anthropic krijgt dat te horen: volgens Bloomberg drong een groep beleggers erop aan het waarderingsdoel voor de geplande beursgang van Anthropic te verlagen.

“Die miljarden aan rekenkracht komen uiteindelijk terecht in gewone kantoortoepassingen als Copilot. Organisaties halen er pas echt iets uit als hun mensen weten welke vraag ze zo’n model moeten stellen.”

Leon Tindemans, AI-expert en Copilot- & ChatGPT-trainer, verzorgt de Copilot-training van TTM Communicatie.

Wat betekent dit

Gaat de deal door, dan legt Anthropic in korte tijd voor zo’n 90 miljard dollar aan capaciteit vast bij één leverancier. Dat geeft Nscale een stevig fundament onder zijn beursplannen, al wordt het bedrijf daarmee wel sterk afhankelijk van één klant. Voor gebruikers van Claude is het vooral een teken dat Anthropic rekent op een blijvend stijgende vraag. Of die rekensom klopt, blijkt pas als de nieuwe gebouwen echt stroom krijgen. En juist daar loopt de bouw van AI-datacenters in de VS nu vaak vast.